1 Daně a inflace (predikce daňových výnosů) Optimální zdanění 18.10.2011 Test příští týden opakujeme 2 18.10.2011 Jaké problémy bychom identifikovali u daňového systému v inflačním prostředí? vliv inflace na daňový systém (na daňové výnosy, na změnu v daňovém mixu, na redistribuční funkci daní, na chování ekonomických subjektů) vliv daňového systému na inflaci 3 2 18.10.2011 Obsah přednášky Daňové výnosy v inflačním prostředí Redistribuční dopady inflace Metody a zkušenosti s indexací Pozitiva a negativa indexace Úvod do optimálního zdanění 4 18.10.2011 Daňové výnosy v inflačním prostředí jak se budou vyvíjet výnosy jednotlivých daní v inflačním prostředí? předpokládejme, že ceny všech výrobků a mzdy vzrostou stejnou měrou o i c.p. většina daňových výnosů nominálně vzroste též přibližně o i některé daňové výnosy však reálně vzrostou, jiné poklesnou a některé dokonce ani nominálně neporostou 5 18.10.2011 Daňové výnosy v inflačním prostředí daň z příjmů fyzických osob výnos daně vzroste o více než i proč? všem poplatníkům vzroste průměrná sazba daně (některým dokonce i marginální) někteří poplatníci, kteří dosud nebyli zdaňováni, spadnou nyní do nejnižšího daňového pásma reálná hodnota odečitatelné položky klesne 6 3 18.10.2011 DPFO ze závislé činnosti praktický příklad 2002 2003 růst Objem mezd 803,9 849,1 5,6 % CPI -0,1 % Sociální pojistné [mld. Kč] 241,58 255,11 5,6 % DPFO [mld. Kč] [index 0%] 86,64 94,40 9,8 % 7 18.10.2011 DPFO ze závislé činnosti praktický příklad 2002 2003 růst Objem mezd 803,9 849,1 5,6 % HICP -0,1 % Sociální pojistné [mld. Kč] 241,58 255,11 5,6 % DPFO [mld. Kč] [index 0%] 86,64 94,40 9,8 % DPFO [index 9,2% OP] 86,64 91,5 5,6 % DPFO [index 16,8% tabulka] 86,64 91,5 5,6 % DPFO [index 5,6% vše] 86,64 91,6 5,7 % 8 18.10.2011 Největší díl tvoří závislá činnost Při predikci potřeba vzít v úvahu tyto faktory (změny): daňový systém, ekonomicky aktivní, mzdy Dále: mzdovou diferenciaci, časové rozlišení, důchodovou elasticitu poptávky po daňových výdajích, mezinárodní aspekty Obecně snadná predikce + SZP DPFO predikce 9 4 18.10.2011 Daňové výnosy v inflačním prostředí daň z příjmů právnických osob výnos daně vzroste o více než i velký díl nákladů firmy tvoří odpisy v inflačním prostředí reálná hodnota odpisů klesá a firmě se tak zvyšuje základ daně o víc než činí inflace jak tomu zabránit? → přecenění majetku (podle jakého indexu?, mít jeden nebo více indexů?) administrativně náročné, lobismus, výpadek v daňových výnosech, ↓ inflace → ↓ aktuálnosti rovněž oceňování zásob je problematické (LIFO) Predikce velmi obtížná 10 18.10.2011 Daňové výnosy v inflačním prostředí daň z příjmů právnických osob Rok Zisk před odpisy Odpisy Základ daně Daň – 30% 1 1000 250 750 225 2 1000 250 750 225 3 1000 250 750 225 4 1000 250 750 225 11 18.10.2011 Daňové výnosy v inflačním prostředí daň z příjmů právnických osob Rok Zisk před odpisy Odpisy Základ daně Daň – 30% 1 1000 250 750 225 2 1200 20% 250 950 27% 285 3 1440 20% 250 1190 25% 357 4 1728 20% 250 1478 24% 443 12 5 18.10.2011 DPPO predikce 13 18.10.2011 14 Důvody horší predikce u DPPO Daň je citlivá na hospodářský růst 2008: 169,2 X 182,5 2009: 193,3 X k 30.9.2009 pokles o 52,7 mld. Kč 2010: 143,9 X k 30.9.2010 pokles o 10,0 mld. Kč 2011: 140,5 X „daňový zisk“ se špatně objektivizuje Vysoká citlivost na drobné změny v nastavení Dopad minulých úprav může být posunut Mezinárodní aspekty (daňový základ je více mobilní) Vliv silných hráčů (zisk ČEZ 2008: 60 mld. Kč) 18.10.2011 15 6 18.10.2011 Daňové výnosy v inflačním prostředí kapitálové výnosy koupíte nemovitost za 1 000 000 Kč a za rok ji prodáte za 1 100 000 Kč, „zisk“ zdaníte 20%, neboli odvedete daň 20 000, čistá prodejní cena pro vás tedy byla 1 080 000 ale inflace byla 10% půjčíte v neinflačním prostředí 100 na 3%, na konci roku dostanete 103 a 3 zdaníte, infl. 2% půjčujete si v neinflačním prost. 100 na 3%, na konci roku vrátíte 103, infl. 2% + časový test 16 18.10.2011 Daňové výnosy v inflačním prostředí daň z přidané hodnoty za námi přijatého předpokladu, že ceny všech výrobků rostou stejně, musí i výnos DPH vzrůst o i jenže cenový vzrůst je pro různé výrobky různý → nutno se podívat, jak rostlo zboží zdaněné 19 % sazbou (a jaký je jeho podíl v konečné spotřebě) a jak zboží zdaněné 9 % nesmíme zapomínat na možnou substituci, reálný růst mezd nemusí být nulový a na náladě spotřebitelů Aplikace při změnách sazeb (statický X dynamický odhad) 17 18.10.2011 Daňové výnosy v inflačním prostředí daň z přidané hodnoty Rok DPH změna Inflace Mzdy UNE 1995 95 10,4% 9,1% 18,4% 3,3% 1996 109 15,3% 8,8% 10,5% 3,5% 1997 118 7,6% 8,5% 9,4% 5,2% 1998 119 1,5% 10,7% 8,2% 7,5% 1999 138 15,9% 2,1% 6,6% 9,4% 18 7 18.10.2011 Daňové výnosy v inflačním prostředí spotřební daně s růstem ceny bude klesat podíl daně (absolutní částka), pokud zůstane stejná spotřeba → stejný daňový výnos, reálný pokles ale s poklesem podílu daně bude reálný pokles ceny zboží → vzrůst spotřeby → větší výnos (závisí na elasticitě poptávky) Opět možno aplikovat statický a dynamický pohled + rozšířit o možnost šedé ekonomiky 19 18.10.2011 Daňové výnosy v inflačním prostředí změna v daňovém mixu obecně lze předpokládat, že s růstem cen poroste relativní váha progresivních daní a daní ad valorem v inflačním prostředí porostou i daňové výnosy a to jak nominálně, tak i reálně na druhou stranu v inflačním prostředí porostou i výdaje vlády (úroky, dávky sociálního zabezpečení, nákup výrobků a služeb) výdaje jsou vázány na inflaci - očekávaná infl. 20 18.10.2011 Inflační redistribuce daňového břemene (1) z hlediska progrese poplatníci v nejvyšším pásmu ztrácejí nejméně, nejsou už posouváni výše, naopak poplatníci v nejnižším pásmu jsou posouváni nejvíc u poplatníků s nízkým důchodem odečitatelné položky snižují podstatnějším způsobem základ daně než u poplatníků s vysokým důchodem 21 8 18.10.2011 DPFO ze závislé činnosti přerozdělení daňového břemene Indexační pravidlo Rok Daně placené spodních 50 % horních 10 % 0 % indexace (skutečnost) 2002 21,2 % 39,1 % 2003 21,0 % 39,3 % 9,2 % OP indexace 2003 20,4 % 40,0 % 16,8 % tabulka ind 2003 21,6 % 38,9 % 5,6 % indexace 2003 20,8 % 39,6 % 22 18.10.2011 Inflační redistribuce daňového břemene (2) chudí: DPFO, DPH, výhodný pokles spotřebních daní bohatí: ztrácejí málo poklesem hodnoty nezdanitelných částí, málo DPH (spoří), hodně ztrácejí v oblasti kapitálových výnosů a zdanění společností vlivem posunu poplatníků do vyšších pásem rostou náklady zdanění (víc poplatníků, kteří mají tendence se zdanění vyhnout) 23 18.10.2011 Metody a zkušenosti s indexací proč indexovat? → snaha o spravedlnost: aby relativní daňové břemeno zůstalo pro všechny poplatníky stejné dvě možné cesty: nepravidelné ad hoc přizpůsobení pravidelné automatické přizpůsobení daňového systému inflaci 24 9 18.10.2011 Automatická indexace Přizpůsobení odpočtů a pásem. → stále stejný díl příjmu bude podléhat dani, stejná průměrná sazba Přizpůsobení hrubého důchodu. → daňové zákony se nemění, příjem je diskontován, spočítána daň a posléze upravena na běžné ceny Indexace kapitálových příjmů. → věřitelé nebudou zdaňovat přijaté úroky z povahy inflace, dlužníci zaplacené úroky (dluh krát inflace) 25 18.10.2011 Výhody a nevýhody indexace prováděna hlavně v sedmdesátých letech v období zrychlené inflace zavedena asi v polovině zemí OECD, pravidla se dost lišila dnes se spíš používá ad hoc přizpůsobení co považujete za lepší způsob, jaké vidíte výhody a nevýhody? dochází k indexaci v České republice? 26 18.10.2011 Výhody a nevýhody indexace ARGUMENTY PRO pokud ne → redistribuce daňového břemene → narušení horizontální spravedlnosti → pokud ano, ochráníme poplatníky před skrytými účinky inflace snaha omezit růst vládních příjmů (výdajů) snaha zamezit poklesu (růstu) progresivity daňového systému pravidelné a malé přizpůsobení je lepší než jednou za čas, ale velké (lobismus) z pohledu fiskálního a makroekonomického 27 10 18.10.2011 Výhody a nevýhody indexace ARGUMENTY PROTI zmenšení rozpočtového prostoru vlády indexace snižuje funkci daní jako makroekonomických stabilizátorů pokud indexujeme osobní důchodové daně → měli bychom i ostatní daně indexovat (spotřební?) → ale pak vliv na inflaci a spotřebitelé očekávají inflaci i v budoucnu → řešením pouze částečná indexace problém cenového indexu (CPI, PPI, deflátor, růst mezd?), jak často indexovat? zmenšuje prostor pro redistribuci d. břemene 28 18.10.2011 Vliv daní na inflaci DPFO DPPO DPH SD 29 18.10.2011 30 11 Optimální zdanění Čo je optimálne zdanenie Ako definujeme optimálne zdanenie? Požiadavky na efektívny daňový systém: Jednoduchý Spravodlivý Odstránenie daňových prekážok rastu Efektívnejšie základy daní Daňový systém, ktorý je jednoduchý a prehľadný, je zároveň efektívny a spravodlivý 18.10.2011 32 Teórie optimálneho zdanenia Normatívna teória Hľadá daňový systém, ktorý minimalizuje nadmerné daňové bremeno Pozitívna teória Z teórie verejnej voľby Analyzuje optimálne zdanenie v procese politického rozhodovania sa 18.10.2011 A B C D E F Q Ponuka Dopyt PQ1 Q2 P1 0 P2 P3 33 12 Normatívne teórie optimálneho zdanenia Utiliaristický prístup Teória first best Teória second best 18.10.2011 34 Utiliaristický prístup (Edgeworth, Pigou) Cieľom spoločnosti je maximalizácia blahobytu, dosiahnutá maximalizáciou jednotlivých užitočností Funkcia užitočnosti u(Y,L) Funkcia blohobytu ; ε≠1 Demotivačný účinok zdanenia na prácu 18.10.2011 35 Teória first best (Pareto) Prvé najlepšie optimálne podmienky Najlepší z najlepších daňových systémov Ideálna daň = paušálna daň 18.10.2011 36 13 Teória second best (Ramsey, Pigou, Lancaster) Berie do úvahy náklady efektívnosti distorzných daní Najlepší z možných daňových systémov Spĺňa stanovené predpoklady Maximalizácia užitočnosti Abstrahovanie od monopolu a monopsonu Dokonalá konkurencia 18.10.2011 37 Pozitívna teória optimálneho zdanenia Teória verejnej voľby Prístup politickej rovnováhy Seiglieho model Prístup rent seeking 18.10.2011 38 Teória verejnej voľby (Brennan, Buchanan) Vláda Leviatan – maximalizácia príjmov v záujme zvyšovania výdavkov Sústredenie sa na moc vlády zdaňovať a obmedzenia tejto moci Maximálne príjmy sú priamo závislé od základu dane a nepriamo závislé od hodnoty elasticity Jednotlivci majú veľké pole pôsobnosti 18.10.2011 39 14 Teória politickej rovnováhy (Hettich, Winer) Minimalizácia politických nákladov spojených so zvyšovaním rozpočtových príjmov o danú výšku Päť hypotéz ovplyvňovania efektívnosti daňovej štruktúry Štruktúra príjmov odvodená od rozhodnutí politikov Venujú sa iba príjmovej stránke rozpočtu 18.10.2011 40 Prístup rent seeking (Lee, Tollison) Činnosť vykonávaná na účel zvýšenia budúcich príjmov Oficiálny a neoficiálny pohľad Negatívny vplyv na bohatstvo spoločnosti Horizontálna krivka ponuky, rastúce hraničné náklady, skúmajú konkurenčné aj monopolné prostredie 18.10.2011 41 Optimálne zdanenie spotreby a príjmov Optimálne zdanenie spotreby Optimálne zdanenie príjmov Mirrleesov model nelineárneho zdanenia Sternov model lineárneho zdanenia Modifikácia základných modelov optimálneho zdanenia príjmov Vzťah optimálneho zdanenia príjmov a elasticity ponuky práce Optimálne zdanenie úspor a podnikateľskej činnosti 18.10.2011 42 15 Optimálne zdanenie spotreby (Ramsey, Hague, Corlett, Atkinson, Stiglitz, Stern, Heady) Pravidlo inverznej elasticity Pravidlo komplementarity voľného času Priame platby sú účinnejšie 18.10.2011 43 Mirrleesov model nelineárneho zdanenia (Mirrlees) Optimálna nelineárna daň z príjmu, ktorej hraničná sadzba sa mení so zvyšovaním príjmu Hraničná sadzba dane najbohatšej skupiny obyvateľstva má byť nulová Efekty zvýšenia dane na strednú skupinu obyvateľstva 18.10.2011 44 Sternov model lineárneho zdanenia (Stern) Negatívna dôchodková daň Porovnanie a kritika Mirrlessa Model optimálnej hraničnej sadzby dane z príjmov 18.10.2011 45 16 Modifikácia základných modelov optimálneho zdanenia príjmov (Allen, Atkinson, Caruth, Heady, Ulph) Allenov model dvoch pracovníkov chudobnejší bohatší Model mnohých pracovníkov negatívna hraničná sadzba hornej hranice príjmov Atkinsonov model demotivačný vplyv dane z príjmov na voľbu vzdelania 18.10.2011 46 Vzťah optimálneho zdanenia príjmov a elasticity ponuky práce (Gruber, Saez) Rozdielna elasticita príjmu u rôznych zárobkových skupín Optimálny daňový systém by mal mať klesajúce hraničné sadzby dane 18.10.2011 47 Optimálne zdanenie úspor a podnikateľskej činnosti (Atkinson, Stiglitz, Slemrod, Fisher) Porovnanie nevýhod plynúcich z vyššej daňovej sadzby spotrebnej dane a výhody tvorenia úspor Jednotnosť zdanenia všetkých foriem úspor Optimálnosť zdanenia podnikateľských príjmov 18.10.2011 48