Burzovní pravidla – část II.
PRAVIDLA ČLENSTVÍ
Pravidla členství
Strana 2
Obsah
Článek 1 Předmět úpravy ......................................................................................................................................3
Článek 2 Členství na burze ..................................................................................................................................3
Článek 3 Podmínky členství .................................................................................................................................3
Článek 4 Žádost o členství na burze ....................................................................................................................4
Článek 5 Posouzení žádosti o členství na burze .................................................................................................5
Článek 6 Postoupení členství...............................................................................................................................5
Článek 7 Právo uzavírat burzovní obchody.........................................................................................................5
Článek 8 Přímý přístup klientů do sytému člena ..................................................................................................6
Článek 9 Odpovědnost člena burzy .....................................................................................................................6
Článek 10 Přístup ke službám poskytovaným burzou .........................................................................................6
Článek 11 Informační povinnost...........................................................................................................................7
Článek 12 Kontrolní pravomoc burzy ve vztahu k členům burzy .........................................................................8
Článek 13 Sankce ................................................................................................................................................8
Článek 14 Odnětí členství na burze .....................................................................................................................9
Článek 15 Zánik členství ....................................................................................................................................10
Článek 16 Účinnost ............................................................................................................................................10
Pravidla členství
Strana 3
Článek 1
Předmět úpravy
Tato část burzovních pravidel upravuje podmínky členství na Burze cenných papírů Praha, a.s.
(dále jen „burza“), práva a povinnosti členů burzy vyplývající z členství na burze a dále podmínky pro vznik,
postoupení a zánik členství na burze a pro řízení s tím související.
Článek 2
Členství na burze
(1) Členem burzy může být právnická osoba, která splňuje veškeré podmínky stanovené platnou
legislativou - zejména zákonem o podnikání na kapitálovém trhu (dále jen „zákon“), burzovními pravidly
a rozhodnutími burzovních orgánů.
(2) Práva a povinnosti člena burzy se řídí zákonem, burzovními pravidly a smlouvou o členství.
(3) Členství na burze opravňuje člena burzy k uzavírání burzovních obchodů na trhu burzy. Při
obchodování na burze jedná člen burzy vždy vlastním jménem na vlastní účet nebo na účet svého zákazníka.
(4) Členové burzy musí splňovat po celou dobu svého členství na burze podmínky členství.
(5) Na vznik členství na burze není právní nárok.
Článek 3
Podmínky členství
(1) Členem burzy může být pouze:
(a) osoba, která má povolení k provádění pokynů týkajících se investičních nástrojů na
účet zákazníka nebo k obchodování s investičními nástroji na vlastní účet udělené
Českou národní bankou, nebo
(b) zahraniční osoba se sídlem v jiném členském státě OECD nebo Evropské Unie, která
má povolení k poskytování investičních služeb jejichž předmětem je provádění
pokynů týkajících se investičních nástrojů na účet zákazníka nebo k obchodování
s investičními nástroji na vlastní účet udělené orgánem dohledu domovského státu.
(2) Členem burzy může být pouze osoba, která s burzou uzavřela smlouvu o členství; členství na
burze vzniká dnem účinnosti této smlouvy. Podmínkou uzavření smlouvy o členství je vydání rozhodnutí
burzovní komory o udělení souhlasu se vznikem členství.
(3) Po celou dobu členství na burze musí mít člen burzy zajištěno vypořádání a zúčtování jím
uzavřených burzovních obchodů podle pravidel příslušného vypořádacího nebo zúčtovacího systému.
(4) Po celou dobu členství na burze musí mít člen burzy zajištěno funkční technické napojení na
obchodní systém burzy.
(5) Člen burzy je povinnen zajistit obchodování na burze prostřednictvím minimálně dvou dostatečně
kvalifikovaných a zkušených osob, které prokáží znalost obchodního systému burzy a pravidel obchodování na
burze.
(6) Člen burzy je povinen plnit podmínky dané obecně platnou legislativou.
Pravidla členství
Strana 4
(7) Členem burzy nemůže být osoba, ve vztahu k níž bylo insolvenčním soudem vydáno pravomocné
rozhodnutí o úpadku, a to po dobu pěti let od právní moci takového rozhodnutí. Členem burzy nemůže být ani
taková osoba, jejíž majetková stabilita je jinak ohrožena.
(8) Členem burzy nemůže být osoba, ve které byla zavedena nucená správa.
Článek 4
Žádost o členství na burze
(1) Udělení souhlasu se vznikem členství na burze rozhoduje Burzovní komora, a to na základě
písemné žádosti žadatele o členství adresované burze.
(2) Žádost podle odst. 1 obsahuje
(a) výpis z obchodního rejstříku žadatele ne starší než 1 měsíc, pokud je v dané zemi obchodní
rejstřík veden; pokud obchodní rejstřík veden není, žadatel předloží dokument prokazující
založení společnosti,
(b) doklad o povolení k poskytování investičních služeb,
(c) smlouvu o komunikačním napojení žadatele na obchodní systém,
(d) jména zaměstnanců odpovědných za komunikaci s burzou, zejména pro obchodování, řízení
rizik, mechanismus vnitřní kontroly a technické otázky,
(e) jména alespoň 2 osob vykonávajících činnosti obchodování na burze dle čl. 3, odst.5, a to
včetně potvrzení dostatečných znalostí a zkušeností pro plnění těchto činností,
(f) dva žadatelem podepsané stejnopisy návrhu smlouvy o členství,
(g) smlouvu o účastnictví ve vypořádacím systému, prostřednictvím kterého lze vypořádat
obchody na burze, nebo smlouvu s účastníkem, který bude služby vypořádání pro člena ve
vypořádacím sytému vykonávat,
(h) smlouvu o zúčtování obchodů s centrální protistranou, není-li provádění zúčtování zahrnuto již
ve smlouvě dle písm. (g).
(i) informaci, formou čestného prohlášení podepsaného osobami oprávněnými jednat za
žadatele, o tom, zda je osoba jednající za člena politicky exponovanou osobou (dle § 4 odst.
5, zákona č.253/2008) nebo sankcionovanou osobou ( dle § 8 odst. 3, zákona č.253/2008 )
dále může být burzou vyžadována
(j) identifikace skutečného majitele/majitelů žadatele o členství na burze formou čestného
prohlášení podepsaného osobami oprávněnými jednat za žadatele.
(3) Žádost o členství na burze zahraniční osoby se sídlem v jiném členském státě Evropské unie
obsahuje navíc informaci, zda bude na burze vykonávat činnosti prostřednictvím organizační složky nebo bez
umístění organizační složky na území České republiky.
(4) Žádost o členství na burze zahraniční osoby se sídlem ve členském státě OECD, který ale není
členským státem Evropské unie, obsahuje navíc povolení odpovídajícího dozorového orgánu daného státu
k poskytování investičních služeb.
(5) Žadatel je povinen umožnit burze prověřit pravdivost informací a údajů uvedených v žádosti.
(6) Listiny, které nejsou sepsány v českém, slovenském nebo anglickém jazyce musí být opatřeny
úředním překladem do českého nebo anglického jazyka.
Pravidla členství
Strana 5
Článek 5
Posouzení žádosti o členství na burze
(1) Burza posoudí žádost o členství a předloží ji burzovní komoře k rozhodnutí o udělení souhlasu se
vznikem členství na burze do 20 dnů po obdržení žádosti.
(2) Burza je oprávněna vyžádat si v případě potřeby od žadatele další údaje nebo doklady, které
považuje za potřebné pro posouzení žádosti. Toto rozhodnutí sdělí písemně žadateli, a to včetně přiměřené
lhůty pro předložení požadovaných materiálů. Burza žádost znovu projedná a předloží burzovní komoře do 20
dnů po obdržení doplňujících informací.
(3) Burza si vyžádá stanovisko k posouzení žádosti o členství od provozovatele vypořádacího
systému a centrální protistrany zajišťujících vypořádání, resp. zúčtování obchodů na burze.
(4) V případě, že ve stanovené lhůtě od vyžádání doplňujících informací dle odst. 2 nepředloží žadatel
požadované materiály, navrhne burza burzovní komoře zamítnutí žádosti.
(5) Pro rozhodování burzovní komory v otázce udělování souhlasu se vznikem členství na burze platí
obecná pravidla pro rozhodování burzovní komory podle Stanov a Jednacího řádu burzovní komory.
Rozhodnutí o udělení či neudělení souhlasu se vznikem členství vyhotoví burza písemně a zašle jej žadateli.
Zároveň s uzavřením smlouvy o členství vyzve burza žadatele k zaplacení příslušného burzovního poplatku ve
výši a lhůtě stanovené Poplatkovým řádem.
Článek 6
Postoupení členství
(1) Člen burzy (dále „postupitel“) může se souhlasem burzy postoupit členství jiné osobě (dále
„postupník“). Členství postupníka na burze vznikne dnem účinnosti dohody o postoupení práv a povinností ze
smlouvy o členství uzavřené mezi postupitelem, postupníkem a burzou.
(2) Podmínkou uzavření dohody o postoupení členství je podání společné žádosti postupitele a
postupníka o postoupení členství a udělení souhlasu burzovní komory s postoupením. Na postupníka, žádost,
posouzení žádosti a udělení souhlasu burzovní komory se přiměřeně vztahují podmínky a náležitosti
stanovené touto částí burzovních pravidel pro žadatele. Postupník je povinen zaplatit poplatek za podání
žádosti o postoupení členství podle Poplatkového řádu (poplatek za podání žádosti o členství na burze).
Burzovní komora může v odůvodněných případech rozhodnout o snížení poplatku za přijetí za člena burzy.
Na udělení souhlasu s postoupením členství není právní nárok.
(3) Burza si vyžádá stanovisko k postoupení členství od vypořádacího systému, centrální
protistrany a subjektu vedoucího evidenci cenných papírů přijatých k obchodování na burz, a to za člena
ukončujícího členství i za žadatele.
(4) Postupník uzavřením dohody o postoupení členství nastoupí do postavení postupitele, a to
takovým způsobem, aby byla zachována kontinuita členství, byla vidět historie všech obchodů, zůstalo stejné
komunikační napojení se stejným přístupovým kódem do obchodního systému burzy, nemusely se rušit
vklady a marže do vypořádacích systémů a skládat nové.
Článek 7
Právo uzavírat burzovní obchody
(1) Člen burzy je oprávněn uzavírat burzovní obchody s investičními nástroji přijatými
k obchodování na burze v rozsahu svého povolení k poskytování investičních služeb, pokud splňuje
personální, technické a kapitálové předpoklady stanovené burzou, má zajištěno zúčtování a vypořádání
Pravidla členství
Strana 6
burzovních obchodů a nebylo mu Českou národní bankou nebo dozorovým úřadem domovského státu
pozastaveno obchodování s cennými papíry.
(2) Člen vykonává činnosti uvedené v odst. 1 prostřednictvím osob, které způsobem obvyklým na
kapitálových trzích prokázaly znalosti a zkušenosti nezbytné pro plnění těchto činností. Tyto osoby mohou
vykonávat činnost pouze pro jednoho člena. Burza 1x ročně zajišťuje školení obchodníků pro obchodní
systém burzy a vede seznam oprávněných obchodníků.
(3) Burza je oprávněna s přihlédnutím k plnění podmínek členství nebo na základě žádosti
člena/uchazeče o členství vymezit druhy obchodů, které je člen burzy oprávněn na burze uzavírat případně
investiční nástroje, se kterými je člen burzy oprávněn na burze obchodovat.
Článek 8
Přímý přístup klientů do sytému člena
(1) Člen má právo umožnit klientům přímé zasílání objednávek do svého interního systému, přičemž
tyto objednávky jsou následně automaticky jménem člena předávány do obchodního systému burzy (tzv. Direct
Market Access / Direct Electronical Access).
(2) Možnost DMA/DEA pro klienty musí být výslovně uvedena ve smlouvě o členství.
(3) Členové využívající DMA/DEA musí mít odpovídající systémy a kontrolní mechanismy, a to včetně
předobchodní a poobchodní kontroly. Účelem těchto kontrolních mechanismů je zajištění souladu DMA/DEA
s burzovními pravidly, zamezení nezodpovědnému obchodování nebo zneužívání trhu.
(4) Členové poskytující DMA/DEA musí splňovat požadavky platné legislativy týkající se DMA/DEA,
zejména pak požadavky vyplývající ze smlouvy o členství na burze.
Článek 9
Odpovědnost člena burzy
(1) Člen burzy je odpovědný za všechny objednávky a jejich náležitosti, které vloží do obchodního
systému burzy. To platí i pro objednávky k obchodům na účet třetí osoby vkládané do obchodního systému
prostřednictvím automatizovaných systémů člena burzy.
(2) Za účelem plnění povinností vyplývajících z burzovních pravidel vyhodnocuje člen burzy
náležitosti pokynu zákazníka a objednávek zejména z hlediska:
(a) schopnosti plnit závazky vyplývající z burzovních obchodů,
(b) stanovených obchodních limitů a celkové pozice zákazníka.
(2) Člen burzy zavede opatření umožňující odmítnout pokyn zákazníka v případě důvodného
podezření na porušení burzovních pravidel.
Článek 10
Přístup ke službám poskytovaným burzou
(1) Všichni členové burzy mají rovný přístup ke službám poskytovaným burzou, pokud splní
všechny požadavky a podmínky stanovené burzou pro jejich poskytování.
Pravidla členství
Strana 7
(2) V rámci poskytování těchto služeb člen burzy získává burzovní informace. Burzovními
informacemi se rozumí jakékoliv informace týkající se burzovních obchodů, emisí, emitentů a další informace
související s činností burzy, jejichž původním zdrojem nebo šiřitelem je burza. Burzovní informace jsou
poskytovány v elektronické podobě umožňující další zpracování.
(3) Burzovní informace je člen burzy oprávněn užívat pouze pro svoji vlastní potřebu. Užíváním pro
vlastní potřebu se rozumí ukládání, zpracování, využívání a časově neomezené uchovávání informací
poskytnutých burzou u člena burzy. Za užití pro vlastní potřebu je považováno i poskytnutí informací při
plnění ve prospěch třetích osob, pokud toto plnění souvisí s předmětem činnosti člena burzy.
(4) Člen burzy bere na vědomí, že burza v souvislosti s povinnostmi stanovenými správci osobních
údajů nařízením Evropského parlamentu a Rady (EU) 2016/679 o ochraně fyzických osob v souvislosti se
zpracováním osobních údajů a o volném pohybu těchto údajů a o zrušení směrnice 95/46/ES (GDPR)
zaznamenává osobní údaje prostřednictvím nahrávání telefonních hovorů mezi osobami jednajícími za členy
a osobami jednajícími za burzu. Zaznamenávány jsou všechny telefonní hovory uskutečněné prostřednictvím
linky pro podporu obchodování (+420 221 832 146), a to za účelem ochrany oprávněných zájmů burzy.
Způsob ochrany osobních údajů, práva subjektů údajů a další související informace jsou uvedeny na
webových stránkách burzy v části týkající se ochrany osobních údajů. Člen burzy je povinen informovat o
těchto skutečnostech své zaměstnance a zástupce, kteří přes linku pro podporu obchodování s burzou
komunikují.
Článek 11
Informační povinnost
(1) Člen burzy informuje burzu o všech změnách údajů uvedených v čl. 4, a to do 5 pracovních dnů
ode dne jejich účinnosti. Člen burzy doloží změny zapisované do obchodního rejstříku také zápisem z valné
hromady, a to do 30 dnů ode dne konání valné hromady.
(2) Člen burzy informuje burzu ihned o skutečnostech ohrožujících obchodování na burze nebo
vypořádání uzavřených burzovních obchodů.
(3) Kromě údajů uvedených v odst. 1 a 2 člen burzy informuje burzu o následujících skutečnostech,
a to do 5 pracovních dnů od okamžiku, kdy se o nich dozví:
(a) jakákoli žaloba (i v rámci rozhodčího řízení) nebo jiný úkon učiněný vůči členovi burzy,
pokud by v jeho důsledku mohlo dojít k ohrožení jeho postavení jako člena burzy nebo
poškození jeho dobrého jména (např. žaloba o náhradu škody, žaloba na úhradu
majetkové sankce atp.),
(b) podání insolvenčního návrhu, rozhodnutí o úpadku, rozhodnutí o konkurzu, reorganizaci
či obdobném skutkovém rozhodnutí podle zahraničního práva i o nabytí právní moci
těchto rozhodnutí,
(c) zavedení nucené správy,
(d) zahájení trestního stíhání a pravomocný odsuzující rozsudek pro trestný čin majetkové
povahy nebo jiný úmyslný trestný čin samotné právnické osoby, člena statutárního
orgánu, vedoucího pracovníka nebo jiné osoby, která pravidelně pracuje s cennými
papíry, peněžními prostředky při vypořádání obchodů s cennými papíry nebo vede účetní
evidenci s tím spojenou, včetně opatření k zajištění bezpečnosti obchodování,
(e) závazky po lhůtě splatnosti s uvedením jejich výše, pokud mohou mít vliv na plnění
závazků z burzovního obchodu nebo závazků vyplývajících z členství na burze.
(4) Člen burzy předkládá burze
Pravidla členství
Strana 8
(a) úplnou auditorem ověřenou roční závěrku (rozvahu, výkaz zisků a ztrát, přílohu k účetní
závěrce a výrok auditora) a popř. výroční zprávu o svém hospodaření, a to nejpozději do
4 měsíců po skončení účetního období,
(b) zprávy o výsledcích kontrol provedených Českou národní bankou nebo orgánem dohledu
domovského státu a zprávy o sankcích uložených těmito orgány, a to nejpozději do 5
pracovních dnů ode dne jejich právní moci,
(c) informaci o kapitálové přiměřenosti k poslednímu dni kalendářního čtvrtletí, a to do konce
měsíce následujícího po čtvrtletí, kterého se údaje týkají.
(5) Člen burzy je povinen burzu informovat o změně clearingové banky, centrální protistrany,
vypořádacího systému , a to nejméně pět pracovních dnů před dnem účinnosti této změny.
(6) Údaje, které burze podle burzovních pravidel sděluje člen burzy, se burza zavazuje bez jeho
souhlasu neposkytnout třetí osobě nebo je jinak dále šířit, pokud obecně závazné právní předpisy nebo
burzovní pravidla nestanoví jinak.
Článek 12
Kontrolní pravomoc burzy ve vztahu k členům burzy
(1) Burza je oprávněna provádět kontrolu, zda člen burzy dodržuje a splňuje všechny podmínky
členství a povinnosti člena burzy stanovené burzovními pravidly. Člen burzy takovouto kontrolu
zaměstnancům burzy vybaveným pověřením generálního ředitele burzy umožní.
(2) Za účelem provedení kontroly podle odst. 1 je člen burzy povinen na vlastní náklady předložit
burze jakékoli informace, doklady, listiny, účetní knihy a záznamy, které je povinen vést podle obecně
závazných právních předpisů a podle burzovních pravidel.
(3) Pro potřeby kontroly je burza oprávněna pořizovat si fotokopie vybraných dokumentů podle odst.
2 nebo jejich záznamy na technických nosičích dat a tyto dokumenty analyzovat mimo sídlo kontrolovaného
člena burzy.
(4) Jednacím jazykem při provádění kontroly je čeština nebo angličtina. Náklady za tlumočení a
překlady z ostatních jazyků při provádění kontroly hradí člen burzy.
(5) Člen burzy je povinen upravit smluvní vztah s zákazníkem tak, aby mohly být kontrolním
orgánům burzy předloženy veškeré informace týkající se obchodování s investičními nástroji pro zákazníky.
(6) Dokumenty uvedené v odst. 2 jsou členové burzy povinni poskytnout bez zbytečného prodlení.
Cizojazyčné listiny musí být na žádost burzy opatřeny úředním překladem do českého nebo anglického
jazyka
(7) Neplnění povinností člena burzy při provádění kontrolní činnosti je považováno za porušení
povinností člena burzy.
(8) Předkládání neúplných nebo nesprávných dokumentů, provádění dodatečných úprav
v dokumentech a prodlení v předkládání dokumentů je považováno za porušení povinností člena burzy.
Článek 13
Sankce
(1) Poruší-li člen burzy, své povinnosti vyplývající z členství na burze dané burzovními pravidly,
může burza:
(a) na členu požadovat zaplacení smluvní pokuty až do výše 500.000,- Kč,
(b) uveřejnit skutečnost, že člen porušil burzovní pravidla,
Pravidla členství
Strana 9
(c) rozhodnout o pozastavení členství na burze.
(2) Právo na zaplacení smluvní pokuty lze uplatnit, resp. jiné dohodnuté sankční opatření lze učinit
do šesti měsíců ode dne, kdy se burza dověděla o porušení povinnosti, nejpozději však do roka ode dne, kdy
k porušení povinnosti došlo. Žádným ujednáním o smluvní pokutě není dotčen nárok burzy na náhradu škody
způsobené porušením povinnosti, na níž se smluvní pokuta vztahuje, a to i v části, v níž výše škody převyšuje
sjednanou výši smluvní pokuty.
(3) Řízení není veřejné. Burza je povinna člena informovat o zahájení řízení a dotčený člen má
právo se k řízení vyjádřit.
(4) Jménem burzy o sankcích rozhoduje generální ředitel. Dotčený člen nemá právo odvolání proti
tomuto rozhodnutí.
(5) Burza může před uplatněním sankčního opatření od člena vyžádat vysvětlení k porušení jeho
povinnosti, vyžaduje-li to povaha věci.
(6) Sankcí podle odst. 1 písm. (b) se rozumí uveřejnění názvu člena, ustanovení burzovních
pravidel, které bylo porušeno a způsobu porušení. Informace se otiskne ve Věstníku burzy a poskytne
hromadným sdělovacím prostředkům.
(7) Oznámení o uplatnění sankce včetně důvodu uplatnění je členovi burzy oznámeno písemně
doručením do sídla společnosti.
(8) Smluvní pokuta je splatná do 10 pracovních dnů od doručení oznámení o jejím uplatnění.
(9) Rozhodnutí o pozastavení členství na burze včetně důvodu se zveřejní. Zveřejněním se rozumí
zejména otištění informace ve Věstníku burzy a její poskytnutí hromadným sdělovacím prostředkům.
(10) Objednávky člena burzy, kterému bylo pozastaveno členství na burze, pozbývají platnosti ke dni
účinnosti pozastavení členství uvedenému v rozhodnutí a budou k tomuto dni burzou zrušeny.
(11) V době pozastavení členství na burze zůstávají členovi burzy zachována všechna práva a
povinnosti vyplývající z členství na burze s výjimkou práva uzavírat a registrovat burzovní obchody.
Článek 14
Odnětí členství na burze
(1) Burza může členovi burzy odejmout členství na burze v následujících případech:
(a) člen nesplňuje některou z obecných podmínek členství stanovenou v čl. 3,
(b) členovi bylo Českou národní bankou nebo dozorovým úřadem domovského státu
pozastaveno obchodování s cennými papíry,
(c) člen neplní závazky vyplývající z burzovních obchodů,
(d) člen neplní závazky vyplývající ze smluv s burzou,
(e) člen neinformuje burzu o skutečnostech, které by mohly ohrozit obchodování na burze
nebo vypořádání burzovních obchodů,
(f) člen nepředloží burze informace, doklady, listiny, účetní knihy a záznamy, které je
povinen vést podle obecně závazných právních předpisů a burzovních pravidel nebo
neumožní burze provedení kontroly,
(g) člen činí úkony nebo se účastní jednání směřující k manipulaci s trhem,
(h) člen využije ve svůj prospěch vnitřní informaci,
(i) člen porušuje přepisy proti praní špinavých peněz.
(2) Rozhodnutí o odnětí členství na burze včetně důvodu je členovi burzy oznámeno neprodleně.
(3) Rozhodnutí o odnětí členství na burze je konečné a odnětím členství pozbývá smlouva o členství
účinnosti.
Pravidla členství
Strana 10
(4) Odnětí členství včetně důvodu se zveřejní. Zveřejněním se rozumí zejména otištění informace ve
Věstníku burzy a její poskytnutí hromadným sdělovacím prostředkům.
Článek 15
Zánik členství
(1) Členství na burze zaniká
(a) doručením písemné výpovědi členství; členství zaniká ke dni doručení výpovědi, pokud
člen burzy neuvede pozdější den.
(b) na základě vydání rozhodnutí burzy o odnětí členství na burze, a to dnem uvedeným v
rozhodnutí,
(c) nabytím účinnosti rozhodnutí o uložení sankce, kterou se trvale odnímá povolení
k činnosti obchodníka s cennými papíry.
(2) Objednávky člena burzy, kterému členství na burze zaniklo, pozbývají platnosti ke dni zániku
členství na burze.
Článek 16
Účinnost
Tento předpis byl schválen Burzovní komorou a nabývá účinnosti dnem 1.10.2018